我国个人养老金制度理念、设计和运行的若干问题辨析

摘要：

我国个人养老金制度作为第三支柱的核心，自2022年启动试点以来呈现“开户多、缴费少；产品多、选择少；宣传多、理解少”的“三多三少”特征，暴露出理念认知、制度设计与运行管理中的深层问题。理念上，对“补充养老”定位模糊，部分公众误视为短期理财；设计上，年缴1.2万元上限偏低、税收优惠对中低收入群体激励不足、账户封闭性过强制约流动性；运行上，产品同质化、投资者教育缺位、跨部门协同不足影响体验。未来需强化制度顶层设计，优化税优结构，丰富适配性产品，推动“自动加入+默认选项”机制，并加强金融素养普及，真正激发内生参与动力，使其在支撑中国式现代化养老保障体系中发挥应有作用。

关键词：

运行理念设计个人养老金制度

作者简介：

张盈华:中国社会科学院中国式现代化副研究员。